Sayfa 263/264 İlkİlk ... 163213253257258259260261262263264 SonSon
1843 sonuçtan 1.835 ile 1.841 arası
  1. #1835

    Standart

    ##bimas gün
    trent dibinde 80 direnç 90 civarı hedefler
    yaptığım paylaşım ve yorumlar kendi görüşlerimdir.Al-Sat tavsiyesi içermez zarar edebilirsiniz.yp(Twitter @bayram3932)

  2. #1836

    Üyelik Tarihi Üyelik tarihi
    Feb 2016
    Mesajlar Mesajlar
    48

    Standart Cevap: BIMAS Bım Birleşik Mağazalar hisse yorum haber analiz

    hedef e çarpıp geri deniyor 80 ler bir türlü Aşil miyor

  3. #1837

    Üyelik Tarihi Üyelik tarihi
    May 2015
    Mesajlar Mesajlar
    1.122

    Standart Cevap: BIMAS Bım Birleşik Mağazalar hisse yorum haber analiz

    Tabii bu arada şunu da unutmamak lazım. Bu hisse hep buralarda değildi ki, 50'lerden buraya geldi. Şirketin değeri 1 sene içinde %50 arttı mı ki, 80'lerin ötesini ümit etmek yerinde olsun? Gerçi 50'ler bu şirket için aşırı ucuzdu, orası da var. Ama bu fiyatlar şu an için makul gibi görünüyor bana. Daha ötesini beklemek için bir sebebim yok. Ha ben çok uzun vadeciyim, o yüzden benim için düşse de bir, artsa da bir. Ben seneler içindeki gidişata bakarım, aylara bakmam.

    Veya şöyle diyeyim, hisse için ederine göre "aşırı ucuz" ve "aşırı pahalı" limitlerim vardır, aşırı ucuz ise alırım, aşırı pahalıysa satarım (henüz nasip olmadı). Zamanında şirket 50'li rakamlardan geri alım açıklamıştı, ben de o rakamlardan ekledim biraz. Şimdi 80'leri geçerse, 90'lara yaklaşırsa, tekrar şapkamı önüme koyup düşünmem, hesap kitap yapmam gerekecek. Eğer 90 liranın bu hisse için aşırı bir rakam olduğuna kanaat getirirsem satabilirim de. Ezcümle, yukarı doğru çok da fazla bir marj kaldığını düşünmüyorum.

    Öte yandan, bir de madalyonun PD/DD yüzü var.

    BİM'in klasikleşmiş PD/DD değeri 15'lerde falan gezerdi, hatta bir ara 17'lere dahi çıkmıştı. Şu anki PD/DD ise 11'ler civarında. Şimdi PD/DD rasyosunu baz alarak düşünürsek, %50 daha gideri olabilir gibi görünüyor sanki. Bu da kabaca 100 civarına tekabül ediyor. Fakat madalyonun üçüncü bir yüzü daha var: BİM bundan sonra bir daha PD/DD=15 ve ötesini yakalayabilir mi? Piyasanın eski şartlarıyla (rekabet, büyüme marjı vs) bugünkü şartları bir mi? Eğer yakalayabilir diyorsak, o zaman 100 lirayı beklemek için bir sebebimiz olabilir. Eğer yakalayamaz diyorsak, o zaman yukarı doğru çok marj kalmamış demektir. Bunları da hesap etmek lazım.

    Fakat her halukarda, bu fiyatlardan yukarı doğru ciddi bir zıplama yapabileceğine pek ihtimal vermiyorum ben. Dediğim gibi 90'lara yaklaşırsa işi yeniden bir masaya yatırmam gerekecek.
    Saygılarımla

  4. #1838

    Üyelik Tarihi Üyelik tarihi
    May 2015
    Mesajlar Mesajlar
    1.122

    Standart Cevap: BIMAS Bım Birleşik Mağazalar hisse yorum haber analiz

    PD/DD demişken şunu da ilave etmem lazım. Defter Değeri (yani özsermaye) her bilançoda güncellenir. Ara bilançolar da +/- biraz oynayabilir, lakin 12 aylık konsolide bilançoyu esas alırsak BİM'de daima artar. DD artınca, otomatikman PD/DD düşer, yani yukarı doğru marj artar. Misal, şu an PD/DD=11 diyoruz, acaba tekrar 15'leri görür mü diye soruyoruz. 2017 bilançosunda DD -atıyorum- %10 artarsa, PD/DD otomatikman 11'den 10'a düşecektir ve yukarıya doğru bir %10 daha marj oluşacaktır. Ne var ki, BİM'in gelecek olan bilanço beklentisi zaten şu anki hisse fiyatına yansımış olduğundan, aslında şu anki PD/DD'ye sanki şimdiden 10 gözüyle de bakılabilir. Daha Türkçesi, eğer şu an PD/DD=11 ise, ve birkaç ay içinde gelecek olan bilançoda DD'nin %10 artacağını tahmin ediyorsak, o zaman şimdiden PD/DD=10 *muş gibi* de hesaplayabiliriz. Yani PD/DD hedefimize (artık her ne ise o) bir %10 daha ilave edebiliriz.

    Bunu niye yazıyorum? Bilanço açıklanınca, DD -misal- %10 artınca, PD/DD 11'den 10'a düşünce, hemen otomatikman hisse fiyatının tekrar PD/DD=11 olacak şekilde %10 zıplamasını beklememek için. O zıplama zaten şu an fiyatın içinde. Tersten bakarsak, şu anki PD/DD=11 -emanet* bir değer. Piyasanın esas biçtiği değer ise 10 aslında. Bilanço açıklanınca, emanet değer (11) aslına rücu ederek gerçek değerine (10) varacak. (DD'nin bilançoda %10 artacağı faraziyesine göre)

    Buna "gebe düve" fiyatlaması da diyebiliriz. Gebe düveye fiyat biçerken, hem ineğe, hem de yavrusuna birlikte fiyat biçilir. Buzağı doğunca "ikili"nin toplam fiyatı aynı kalır (inek piyasasına çok hakim değilim ama öyle olacağını farzediyorum :) Bu benzetme temettü öncesi ve sonrası hisseler için de geçerli.

    Ezcümle PD/DD bugün "emaneten" 11 iken, bilanço açıklandıktan sonra gerçek değerini (10 diyelim mesela) bulacak. BİM'in tarihi değerlerine göre 11 düşük ise, 10 daha da düşük bir rasyo. Dolayısıyla, her ne kadar bu fiyatların çok üstünü beklemesem de, çok altını (PD/DD << 10 olmasını) da beklemiyorum. Ezcümle, uzun vadeli (temel) fiyatlandırma açısından buralar pivot bölgesi gibi duruyor. Ya aşağı, ya yukarı, ama hangi yöne giderse gitsin aşırı gitmesi için bir sebep göremiyorum. E o kadar salınım kadı kızında da olur. :)

    Tabii borsa sürprizler dünyası. Ne olacağını bilemeyiz. Beklentiler ile gerçekleşenler birbirini pek tutmaz genelde. Elimde kristal küre olmadığına göre, ancak hesap ve muhakememi paylaşabilirim, ötesi beni aşar.
    Saygılarımla

  5. #1839

    Standart Cevap: BIMAS Bım Birleşik Mağazalar hisse yorum haber analiz

    KESİNLİKLE YATIRIM TAVSİYESİ DEĞİLDİR


    Yatırım tavsiyesi değildir.




    Mevlam helal kazananlardan eylesin.

  6. #1840

    Standart Cevap: BIMAS Bım Birleşik Mağazalar hisse yorum haber analiz

    Alıntı file Nickli Üyeden Alıntı Mesajı göster
    PD/DD demişken şunu da ilave etmem lazım. Defter Değeri (yani özsermaye) her bilançoda güncellenir. Ara bilançolar da +/- biraz oynayabilir, lakin 12 aylık konsolide bilançoyu esas alırsak BİM'de daima artar. DD artınca, otomatikman PD/DD düşer, yani yukarı doğru marj artar. Misal, şu an PD/DD=11 diyoruz, acaba tekrar 15'leri görür mü diye soruyoruz. 2017 bilançosunda DD -atıyorum- %10 artarsa, PD/DD otomatikman 11'den 10'a düşecektir ve yukarıya doğru bir %10 daha marj oluşacaktır. Ne var ki, BİM'in gelecek olan bilanço beklentisi zaten şu anki hisse fiyatına yansımış olduğundan, aslında şu anki PD/DD'ye sanki şimdiden 10 gözüyle de bakılabilir. Daha Türkçesi, eğer şu an PD/DD=11 ise, ve birkaç ay içinde gelecek olan bilançoda DD'nin %10 artacağını tahmin ediyorsak, o zaman şimdiden PD/DD=10 *muş gibi* de hesaplayabiliriz. Yani PD/DD hedefimize (artık her ne ise o) bir %10 daha ilave edebiliriz.

    Bunu niye yazıyorum? Bilanço açıklanınca, DD -misal- %10 artınca, PD/DD 11'den 10'a düşünce, hemen otomatikman hisse fiyatının tekrar PD/DD=11 olacak şekilde %10 zıplamasını beklememek için. O zıplama zaten şu an fiyatın içinde. Tersten bakarsak, şu anki PD/DD=11 -emanet* bir değer. Piyasanın esas biçtiği değer ise 10 aslında. Bilanço açıklanınca, emanet değer (11) aslına rücu ederek gerçek değerine (10) varacak. (DD'nin bilançoda %10 artacağı faraziyesine göre)

    Buna "gebe düve" fiyatlaması da diyebiliriz. Gebe düveye fiyat biçerken, hem ineğe, hem de yavrusuna birlikte fiyat biçilir. Buzağı doğunca "ikili"nin toplam fiyatı aynı kalır (inek piyasasına çok hakim değilim ama öyle olacağını farzediyorum :) Bu benzetme temettü öncesi ve sonrası hisseler için de geçerli.

    Ezcümle PD/DD bugün "emaneten" 11 iken, bilanço açıklandıktan sonra gerçek değerini (10 diyelim mesela) bulacak. BİM'in tarihi değerlerine göre 11 düşük ise, 10 daha da düşük bir rasyo. Dolayısıyla, her ne kadar bu fiyatların çok üstünü beklemesem de, çok altını (PD/DD << 10 olmasını) da beklemiyorum. Ezcümle, uzun vadeli (temel) fiyatlandırma açısından buralar pivot bölgesi gibi duruyor. Ya aşağı, ya yukarı, ama hangi yöne giderse gitsin aşırı gitmesi için bir sebep göremiyorum. E o kadar salınım kadı kızında da olur. :)

    Tabii borsa sürprizler dünyası. Ne olacağını bilemeyiz. Beklentiler ile gerçekleşenler birbirini pek tutmaz genelde. Elimde kristal küre olmadığına göre, ancak hesap ve muhakememi paylaşabilirim, ötesi beni aşar.

    hocam bimas in iran pazarına açılma çabası çok uzun sürdü ve sonunda askıya alındı bunun hisse üzerindeki etkilerini nasıl görüyorsunuz.
    Yatırım tavsiyesi değildir.




    Mevlam helal kazananlardan eylesin.

  7. #1841

    Üyelik Tarihi Üyelik tarihi
    Sep 2010
    Mesajlar Mesajlar
    8.077

    Standart Cevap: BIMAS Bım Birleşik Mağazalar hisse yorum haber analiz

    Sponsorlu bağlantılar

    Alıntı file Nickli Üyeden Alıntı Mesajı göster
    PD/DD demişken şunu da ilave etmem lazım. Defter Değeri (yani özsermaye) her bilançoda güncellenir. Ara bilançolar da +/- biraz oynayabilir, lakin 12 aylık konsolide bilançoyu esas alırsak BİM'de daima artar. DD artınca, otomatikman PD/DD düşer, yani yukarı doğru marj artar. Misal, şu an PD/DD=11 diyoruz, acaba tekrar 15'leri görür mü diye soruyoruz. 2017 bilançosunda DD -atıyorum- %10 artarsa, PD/DD otomatikman 11'den 10'a düşecektir ve yukarıya doğru bir %10 daha marj oluşacaktır. Ne var ki, BİM'in gelecek olan bilanço beklentisi zaten şu anki hisse fiyatına yansımış olduğundan, aslında şu anki PD/DD'ye sanki şimdiden 10 gözüyle de bakılabilir. Daha Türkçesi, eğer şu an PD/DD=11 ise, ve birkaç ay içinde gelecek olan bilançoda DD'nin %10 artacağını tahmin ediyorsak, o zaman şimdiden PD/DD=10 *muş gibi* de hesaplayabiliriz. Yani PD/DD hedefimize (artık her ne ise o) bir %10 daha ilave edebiliriz.

    Bunu niye yazıyorum? Bilanço açıklanınca, DD -misal- %10 artınca, PD/DD 11'den 10'a düşünce, hemen otomatikman hisse fiyatının tekrar PD/DD=11 olacak şekilde %10 zıplamasını beklememek için. O zıplama zaten şu an fiyatın içinde. Tersten bakarsak, şu anki PD/DD=11 -emanet* bir değer. Piyasanın esas biçtiği değer ise 10 aslında. Bilanço açıklanınca, emanet değer (11) aslına rücu ederek gerçek değerine (10) varacak. (DD'nin bilançoda %10 artacağı faraziyesine göre)

    Buna "gebe düve" fiyatlaması da diyebiliriz. Gebe düveye fiyat biçerken, hem ineğe, hem de yavrusuna birlikte fiyat biçilir. Buzağı doğunca "ikili"nin toplam fiyatı aynı kalır (inek piyasasına çok hakim değilim ama öyle olacağını farzediyorum :) Bu benzetme temettü öncesi ve sonrası hisseler için de geçerli.

    Ezcümle PD/DD bugün "emaneten" 11 iken, bilanço açıklandıktan sonra gerçek değerini (10 diyelim mesela) bulacak. BİM'in tarihi değerlerine göre 11 düşük ise, 10 daha da düşük bir rasyo. Dolayısıyla, her ne kadar bu fiyatların çok üstünü beklemesem de, çok altını (PD/DD << 10 olmasını) da beklemiyorum. Ezcümle, uzun vadeli (temel) fiyatlandırma açısından buralar pivot bölgesi gibi duruyor. Ya aşağı, ya yukarı, ama hangi yöne giderse gitsin aşırı gitmesi için bir sebep göremiyorum. E o kadar salınım kadı kızında da olur. :)

    Tabii borsa sürprizler dünyası. Ne olacağını bilemeyiz. Beklentiler ile gerçekleşenler birbirini pek tutmaz genelde. Elimde kristal küre olmadığına göre, ancak hesap ve muhakememi paylaşabilirim, ötesi beni aşar.


    Sadece aptallar fikir değiştirmez... (Bilinmeyen ülke atasözü)
    Yatırım Tavsiyesi Değüldür...

Konu Bilgileri

Users Browsing this Thread

Şu an 4 kullanıcı var. (0 üye ve 4 konuk)

Bu Konudaki Etiketler

Yetkileriniz

  • Konu Acma Yetkiniz Yok
  • Cevap Yazma Yetkiniz Yok
  • Eklenti Yükleme Yetkiniz Yok
  • Mesajınızı Değiştirme Yetkiniz Yok
  •  
RSS RSS 2.0 XML MAP HTML



HisseAnaliz Hakında

    bu forumun amacı, yıllardır ülkemizi sömüren dış finans kaynaklarına karşı küçük yatırımcıların bilgi düzeylerini daha üst seviyelere çekerek bilgi eksikliklerini gidermek ve yerli yatırımcı profilini ''bilinçli yatırımcı'' profiline ulaştırmaktır.

Bizi Takip Edin

Twitter Facebook youtube Facebook

Sitemiz, hukuka, yasalara, telif haklarına ve kişilik haklarına saygılı olmayı amaç edinmiştir. Sitemiz, 5651 sayılı yasada tanımlanan "yer sağlayıcı" olarak hizmet vermektedir. İlgili yasaya göre, site yönetiminin hukuka aykırı içerikleri kontrol etme yükümlülüğü yoktur. Bu sebeple, sitemiz "uyar ve kaldır" prensibini benimsemiştir. Telif hakkına konu olan eserlerin yasal olmayan bir biçimde paylaşıldığını ve yasal haklarının çiğnendiğini düşünen hak sahipleri veya meslek birlikleri, admin@hisseanaliz.net adresinden veya iletişim bölümünden bize ulaşabilirler. Bizle iletişime geçilmesi halinde ilgili kanunlar ve yönetmelikler çerçevesinde en geç 2 gün içerisinde gerekli işlemler yapılacaktır.